1、美🥁继续大涨，闪迪大涨，美🥁半导体设备，材料大涨，全球共振

美的逻辑是海力士三星的扩产

A🥁逻辑是长鑫的扩产

这个方向牛逼，趋势也没结束，能否依旧是七月份的主线？

2、国产算力：业绩释放周期拐点已至，重视产业链系统性机会

国产算力进入真正放量期。目前国产份额已升至41%、突破临界点；字节豆包日均Token消耗破120万亿，相当于两年前全行业的上千倍，DeepSeek新一代模型基于昇腾训练近期也开启涨价模式，需求侧已从"可用"切到"规模商用"，昇腾950等核心产品落地标志国产芯片正式步入放量周期

国产算力方向值得关注

国产算力：寒武纪、芯原股份、海光信息、华丰科技、东芯股份、华工科技、光迅科技等

3、PCB上游一些核心持续调整已经到了极致性价比的位置，类似铜箔，CCl，电子布，树脂等

七月继续猛干科技，看多做多了

风险提示：此文章内容仅为记录个人复盘心得，文章不构成任何投资建议或意见，投资者需自主作出投资决策并独立承担。