2026年5月全球半导体销售额同增
118.8%，其中存储芯片同增325.7% 』32
受AI支出与存储强劲驱动，2026年5月全球半导体销售额同比暴增118.8%，预计全年将突破1.5万亿美元。当前行业呈现量价齐升，存储芯片销售额同比暴涨325.7%（DRAM和闪存价格环比分别上涨14%和26%），贡献约三分之二增量。同时GPU计算仍处严重短缺状态，预计到2030年ASIC收入份额将从2026年的15%升至25%，复合增速达119%。剔除存储后，行业仍实现34%强劲增长，工业相关收入预计环比增长约10%，表明传统领域库存去化基本结束并现广泛复苏。
该趋势打消了算力过剩担忧，促使投资锚点从AI概念转向业绩高兑现度的算力核心环节及周期反转的存储龙头。关注：英伟达/AMD/迈威尔科技（算力核心厂商，受益于AI支出强劲及GPU与ASIC需求爆发），美光科技（存储芯片龙头，受益于存储量价齐升及周期反转兑现），意法半导体/恩智浦/德州仪器/亚德诺半导体（传统半导体厂商，受益于库存去化结束及工业端复苏），安费诺（高速连接器龙头，受益于AI网络基建及多终端需求共振）