标签: 海光信息
科技股迎来新的赛道，下半场的主线或许就是CPUAI炒作时代（堆GPU）结束，实用
科技股迎来新的赛道，下半场的主线或许就是CPUAI炒作时代（堆GPU）结束，实用落地时代（CPU+各类端侧芯片）开启，国产CPU迎来AI行业的增量红利。AI时代已经告别单纯比拼显卡数量、堆超大算力集群的内卷阶段，行业重心转向赚钱、落地商用，行业估值逻辑重塑：不再只看GPU供货量，CPU、端侧专用芯片、行业推理方案都具备长期增长逻辑。十万卡全国产集群接入国家超算互联网，是数字基础设施自主可控标志性工程。大规模AI产业不再受制海外芯片供给限制，国家层面算力安全、数据安全保障能力提升，后续政企AI项目会优先采用国产CPU整机。单纯GPU炒作降温，国产服务器CPU、嵌入式芯片、边缘推理硬件成为新主线；市场重新定价海光等国产CPU企业：市场之前只把它当作普通服务器芯片厂商，现在确认深度绑定AI下半场刚需，业绩增长预期上调；端侧推理、行业AI应用、向量数据库配套硬件迎来估值修复机会。
科技股迎来新的赛道，下半场的主线或许就是CPUAI炒作时代（堆GPU）结束，实
科技股迎来新的赛道，下半场的主线或许就是CPUAI炒作时代（堆GPU）结束，实用落地时代（CPU+各类端侧芯片）开启，国产CPU迎来AI行业的增量红利。AI时代已经告别单纯比拼显卡数量、堆超大算力集群的内卷阶段，行业重心转向赚钱、落地商用，行业估值逻辑重塑：不再只看GPU供货量，CPU、端侧专用芯片、行业推理方案都具备长期增长逻辑。十万卡全国产集群接入国家超算互联网，是数字基础设施自主可控标志性工程。大规模AI产业不再受制海外芯片供给限制，国家层面算力安全、数据安全保障能力提升，后续政企AI项目会优先采用国产CPU整机。单纯GPU炒作降温，国产服务器CPU、嵌入式芯片、边缘推理硬件成为新主线；市场重新定价海光等国产CPU企业：市场之前只把它当作普通服务器芯片厂商，现在确认深度绑定AI下半场刚需，业绩增长预期上调；端侧推理、行业AI应用、向量数据库配套硬件迎来估值修复机会。
云端被挤爆，海光把算力分层这张牌打了出来 最近看到一组数字挺震撼的：截至今年
云端被挤爆，海光把算力分层这张牌打了出来最近看到一组数字挺震撼的：截至今年3月，我国日均Token调用量已突破140万亿次，两年跃升超千倍。Token在狂飙，但算力供给的逻辑还停在原地。现在行业有个共识正在形成：AI算力不能全依赖云端数据中心。云端适合做大规模训练，但扛不住推理环节对实时响应、数据安全和本地处理能力的要求。所以未来的算力格局一定是分层的：云端训练、边缘推理、端侧响应，各司其职。今年光合组织大会上，海光信息副总裁吴宗友也提到，算力正从云端走向边缘、走向终端。打通云边端算力，关键在于全栈开放的软硬件协同。海光展区首次展示的“云边端”算力体系也是按这个路子走的。底层是CPU+DCU双芯底座——C86系列CPU原生兼容x86生态，集成AI加速能力，提供低延迟、高可靠的通用算力；深算DCU聚焦高密度AI算力，兼顾大模型训练与推理。双芯异构协同，向上打通操作系统、编译优化与算子生态，向下延展服务器、整机与边端设备，让Token生产和AI推理能力更高效地匹配不同场景需求。国海证券计算机首席分析师刘熹指出，过去市场给予海光信息的估值主要由CPU和DCU的云端数据中心场景贡献。随着公司在端侧赛道布局深入，端侧AI的估值也将逐步体现。未来，端侧AI的市场空间、景气度及海光信息市占率潜力都非常可观。
科技主线全赛道龙头清单，一次性整理完毕当下市场资金主线依旧集中在硬
科技主线全赛道龙头清单，一次性整理完毕当下市场资金主线依旧集中在硬科技，细分板块轮动节奏加快。我把当前热门赛道核心标的全部梳理出来：存储芯片、CPO、PCB、先进封装稳居前排，AI芯片、服务器持续受资金追捧。上游电子材料全线配齐，铜箔、铜覆板、电子布、树脂、陶瓷基板等国产替代空间广阔。另外光纤光缆、培育钻石、锂电池细分也有优质标的。行情反复震荡，选对赛道远比盲目选股重要。这份细分龙头清单建议收藏，紧跟资金轮动节奏，把握科技成长行情。
7月9日五个热门板块和领涨核心龙头公司1.CPU概念：国芯科技、兴森科技、
7月9日五个热门板块和领涨核心龙头公司1.CPU概念：国芯科技、兴森科技、综艺股份、北京君正、禾盛新材、铂科新材、龙芯中科、海光信息、中国长城、中电港2.CPO概念：天孚通信、光迅科技、长电科技、通富微电、罗博特科、仕佳光子、源杰科技、中际旭创、聚飞光电、长芯博创、泰金新能、腾景科技、特发信息、亨通光电、光库科技、锐捷网络、联特科技、衡东光、新易盛、智立方3.半导体设备：长川科技、华海清科、国力电子、中微公司、微导纳米、英诺激光、珂玛科技、博杰股份、罗博特科、北方华创、中科飞测、芯碁微装、三佳科技、迈为股份、华峰测控、深科达、精智达、金海通、恒运昌、思泰克4.电子布：聚杰微纤、莱特光电、金安国纪、平安电工、中国巨石、国际复材、宏和科技、大豪科技、中材科技、菲利华5.光通信：天孚通信、崇达技术、光迅科技、博杰股份、兴森科技、中京电子、罗博特科、仕佳光子、源杰科技、华工科技、快克智能、德龙激光、科瑞技术、中际旭创、联讯仪器、聚飞光电、紫光股份、衡东光、新易盛、星帅尔谢谢关注！以上资料整理，仅供参考学习，祝大家投资顺利！内容来自于公开信息，投资有风险，入市须谨慎!
A股市场未来科技发展值得关注。比如中创达，它在智能操作系统领域实力强劲，为智能汽
A股市场未来科技发展值得关注。比如中创达，它在智能操作系统领域实力强劲，为智能汽车、物联网等多领域提供技术支持，和众多车企合作紧密，发展前景广阔。还有海康，作为全球领先的安防产品及解决方案提供商，在视频监控领域优势明显，而且积极拓展人工智能、大数据等新技术应用。另外，科讯飞在人工智能语音技术方面一骑绝尘，其语音识别准确率极高，产品广泛应用于教育、医疗等行业。这些个股都在各自科技领域有着突出表现，未来潜力无限，但投资也得谨慎。
A股市场未来科技发展值得关注。比如中创达，它在智能操作系统领域实力强劲，为智能汽
A股市场未来科技发展值得关注。比如中创达，它在智能操作系统领域实力强劲，为智能汽车、物联网等多领域提供技术支持，和众多车企合作紧密，发展前景广阔。还有海康，作为全球领先的安防产品及解决方案提供商，在视频监控领域优势明显，而且积极拓展人工智能、大数据等新技术应用。另外，科讯飞在人工智能语音技术方面一骑绝尘，其语音识别准确率极高，产品广泛应用于教育、医疗等行业。这些个股都在各自科技领域有着突出表现，未来潜力无限，但投资也得谨慎。
彭博社：中国企业正从英伟达转向本土AI供应商。（原文）中国企业正逐步弃用英伟
彭博社：中国企业正从英伟达转向本土AI供应商。（原文）中国企业正逐步弃用英伟达的高端AI芯片，转而采购国产芯片。这一趋势凸显出中美地缘紧张局势正在重塑国内人工智能基础设施建设格局，同时助推中国实现国产替代美国技术的发展目标。彭博行业研究周二发布题为《国产芯片预算攀升，追赶国际芯片水平》的报告显示，国内企业高管称，未来12个月内，企业用于采购人工智能加速器的预算中，46%将投向国产产品，高于当前30%的占比。此外，80%受访高管表示，今年企业整体基础设施投入超出预算，主要原因是人工智能相关项目成本居高不下。国内头部人工智能基建建设方及其核心供应商——腾讯控股、阿里巴巴集团与华为技术有限公司，最有望抓住本轮国产替代机遇。大量受访企业也正在评估海光信息、寒武纪推出的AI加速器产品。这份报告调研了国内软件、金融、制造、零售行业共60名企业高管，报告指出：“中国推进国产AI芯片替代进口芯片的进程持续取得进展，华为、海光等本土芯片厂商或将从中受益。”本次调研有效受访者总数：60人。调研数据显示，尽管英伟达产品目前仍保有较高使用率，但这家总部位于加州圣克拉拉的企业市场份额预计持续萎缩。一方面国内官方已引导科技企业减少采购英伟达H20芯片，该产品供货渠道收紧；另一方面本土芯片厂商正在快速抢占市场份额。未来五年，中国计划投入约2万亿元人民币（折合2940亿美元）在全国布局数据中心，这是一项由政府主导的产业规划，旨在推动人工智能在医疗、城市治理等多行业落地。彭博新闻报道称，芯片等至少八成核心软硬件技术将由国内企业自主供应。海外新鲜事
华为“韬T定律”引爆行情！全产业链个股清单整理好了华为Chiplet技术持续突破
华为“韬T定律”引爆行情！全产业链个股清单整理好了华为Chiplet技术持续突破，“韬(T)定律”再度点燃半导体板块行情。整条产业链分成六大核心环节：EDA设计软件、先进封装、半导体设备、芯片材料、晶圆代工、封装基板，每个细分赛道的核心标的全部罗列到位。先进封装与EDA是本轮行情的核心主线，资金扎堆涌入。国产替代提速，叠加技术迭代，芯片硬件迎来持续催化。当前市场热点不断切换，这条科技主线具备中长期逻辑。把这份产业链个股名单保存好，紧盯主力资金动向，踏准轮动节奏，把握住接下来的主升浪机会。
科技是第一生产力，看看细分赛道，主力已帮忙梳理，为众人创造财富科技牛行情
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机器人龙头股全景图
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下半年大家关注看好那个板块
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科技股泡沫大不大？不比不知道！1.海光信息：股价349.9元，市值813
科技股泡沫大不大？不比不知道！1.海光信息：股价349.9元，市值8133亿，净资产10.11元/股，年营收143.77亿，年利润36.19亿，年分红无。2.贵州茅台：股价1193元，市值1.49万亿，净资产216元/股，年营收1688亿，年利润853亿，年分红51.9元/股，公司已累计分红4011亿元。海光和茅台类似，已经很难让市场规模大幅增长了，还面临更多的竞争对手不知未来海光如何实现利润10倍增长达到现在茅台一半400多亿的盈利。要知道英伟达也快到极限了。
下半年科技主线全景梳理｜20个赛道拆解A股股票财经股票
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